工程機械:7、8月份進入窗口觀察期。在房地產(chǎn)施工仍保持部分熱度、重點項目復工和廠商加大激勵力度等因素影響下,6月份混凝土機械銷售有望超預期;同時挖掘機銷售環(huán)比回落20-30%,基本符合季節(jié)性特征。對此我們認為接下來2個月需要密切關注房地產(chǎn)銷售持續(xù)性、中長期信貸走向和房地產(chǎn)政策變化等,工程機械行情進入窗口觀察期。而4季度工程機械有望重拾超額收益。 航空航天:預計下半年進入北斗導航政策紅利期。北斗導...